اسکالپینگ؛ یک استراتژی معاملاتی برای کسب سود در سریع‌ترین زمان

یکی از محبوب‌ترین استراتژی‌های ‌معاملاتی در بین معامله‌گران، استراتژی اسکالپینگ است. در این استراتژی، پوزیشن معاملاتی برای مدت زمان بسیار کوتاهی باز می‌‌‌شود و از این لحاظ امکان سوددهی سریع را برای تریدرها فراهم می‌‌‌کند. البته در این مورد، پیش‌بینی حرکت قیمت در دوره‌های ‌کوتاه دشوار است. از این رو تریدرهای مبتدی باید پیش از ورود به موقعیت‌های ‌معاملاتی واقعی، در بروکر یا صرافی خود از طریق یک حساب آزمایشی تریدینگ، این استراتژی معاملاتی را آموزش ببینند. در این مطلب با مزایا و معایب این استراتژی آشنا می‌‌‌شویم.

معرفی استراتژی معاملاتی اسکالپینگ

تصور عموم این است که اسکالپینگ نوعی معامله است که در آن اسکالپر بسیاری از معاملات را در زمان بسیار کوتاهی انجام می‌‌‌دهد و آن‌ها را در چند دقیقه می‌‌‌بندد. در واقع این تعریف چندان دقیق نیست. در این استراتژی معاملاتی سفارش‌ها در فاصله کوتاهی از نقطه باز کردن قرار داده می‌‌‌شوند. به‌محض اینکه قیمت به میزان بسیار کمی تغییر کند، معامله‌گر در مدت کوتاهی از معامله خارج می‌‌‌شود. به‌طور منطقی، یک معامله‌گر برای کسب سود باید ده‌ها معامله از این قبیل را در یک روز انجام دهد؛ البته تعداد آن‌ها چندان مهم نیست. یکی از شرایط موفقیت‌ در اسکالپینگ این است که در رابطه با روندهای قیمتی پیش‌بینی درستی داشته باشید.

انواع استراتژی‌های ‌اسکالپینگ

اولین نوع اسکالپینگ با عنوان “market-making” شناخته می‌شود، به‌موجب آن یک اسکالپر سعی می‌کند با ارسال همزمان یک سفارش خرید و یک سفارش فروش در مورد یک سهام خاص وارد موقعیت معاملاتی شود. بدیهی است که این استراتژی تنها در سهم‌هایی که عمدتا در آن‌ها حجم بالایی از معاملات بدون تغییر محسوسی در نمودار قیمتی انجام می‌‌‌شود، می‌‌‌تواند موفق عمل کند. انجام موفقیت‌آمیز این نوع اسکالپینگ بسیار دشوار است، زیرا یک معامله‌گر باید با سایر مارکت‌میکرهای سهام در سفارش گذاری رقابت کند. همچنین، سود این نوع معاملات ناچیز است و هرگونه حرکت قیمت سهام خلاف جهت پوزیشن معاملاتی منجر به ضرر می‌‌‌شود.

سبک‌های ‌دیگر اسکالپینگ در سهم‌ها و دارایی‌های ‌پرنوسان کاربرد دارند؛ جایی که قیمت‌ها به‌سرعت تغییر می‌‌‌کنند. در این سبک‌های ‌معاملاتی نیز باید رفتار سهم را به‌دقت زیر نظر داشت. در یکی از این سبک‌ها، تعداد زیادی سهام خریداری می‌‌‌شود که به دنبال حرکت کوچک قیمتی به فروش می‌‌‌رسند. معامله‌گر این سبک با خرید چندین هزار سهم وارد موقعیت معاملاتی می‌‌‌شود و منتظر یک حرکت کوچک می‌‌‌ماند. در چنین رویکردی سهام خریداری‌شده باید نقدشوندگی بسیار زیادی داشته باشد (تا امکان ورود و خروج آسان در آن میسر باشد).

نوع سوم اسکالپینگ به روش‌های ‌سنتی معاملات نزدیک‌تر است. یک معامله‌گر مقدار مشخصی از سهام را در هر موقعیت معاملاتی وارد می‌کند و به‌محض اینکه اولین سیگنال خروج نزدیک به نسبت ریسک / ریوارد 1:1 صادر شد، موقعیت را می‌بندد.

انواع اسکالپینگ را ازلحاظ بازه زمانی بشناسید

در زمان انتشار اخبار مهم یا انتشار داده‌های ‌اقتصادی، افزایش بسیار چشمگیری در حجم معاملات و نوسانات قیمتی رخ می‌‌‌دهد که می‌‌‌تواند از چند دقیقه تا چند ساعت ادامه داشته باشد. این بهترین زمان برای معامله اسکالپرها است.

یکی از سودآورترین و درعین‌حال پرخطرترین انواع اسکالپینگ، استراتژی Pipsing است. در این روش، معاملات تنها در عرض چند دقیقه در بازار انجام می‌‌‌شود و در هر معامله برای اسکالپر سود بسیار اندک کافی است چراکه در Pipsing از حداکثر اهرم استفاده می‌‌‌شود (گاهی اوقات تا 1:1000). از سوی دیگر در اسکالپینگ میان‌مدت تعداد نسبتا کمتری از معاملات انجام می‌‌‌شود که فاصله بین آن‌ها 15-5 دقیقه است و اندازه اهرم نیز توسط خود معامله‌گر تعیین می‌‌‌شود. در نوع دیگری از اسکالپینگ، فاصله زمانی میان معاملات بین 15-30 دقیقه است.

شرایط مهم برای اسکالپینگ موفق

اگر قصد دارید استراتژی اسکالپینگ را به کار ببرید، باید از بروکر یا صرافی استفاده کنید که هیچ محدودیتی را برای به‌کارگیری چنین استراتژی نداشته باشد. همچنین ازنظر تعداد معاملات باز و حداقل زمان انتظار نیز نباید هیچ محدودیتی در سفارش گذاری وجود داشته باشد. در ادامه سایر شرایط مهم برای اسکالپینگ را با هم بررسی می‌‌‌کنیم.

• اجرای آنی سفارشات: تا حد زیادی به بروکر، سرعت اتصال به اینترنت و خود پلتفرم معاملاتی بستگی دارد
• اندازه اهرم معاملاتی: اسکالپرهای حرفه‌ای با اهرم 1:500-1:1000 کار می‌‌‌کنند، اما طبق استانداردهای رگولاتوری اروپای، حداکثر اهرم به 1:50 کاهش یافته است. البته باید این نکته را در نظر بگیرید که دارایی مورد معامله نیز باید نقدشوندگی خوبی داشته باشد تا بتوانید هر زمان آن را با قیمت مناسب به فروش برسانید

مزایا و معایب استراتژی اسکالپینگ چیست

اسکالپرها می‌‌‌توانند از تغییرات کوچکی قیمت سهام سود کنند که ممکن است لزوما منعکس‌کننده روند کلی قیمت سهام در طی روز نباشد. اسکالپرها همچنین نیازی به پیروی از تحلیل فاندامنتال ندارند؛ چراکه نقش مهمی را در یک بازه زمانی بسیار کوتاه ایفا نمی‌کند. به همین دلیل در این استراتژی نیازی نیست که اطلاعات چندانی در مورد سهام داشته باشند.

در اسکالپینگ نیازی نیست که بازار در جهت خاصی حرکت کند و هر زمان قیمت سهام حرکت می‌‌‌کند، این استراتژی می‌‌‌تواند سودآور باشد. بسیاری از استراتژی‌های ‌اسکالپینگ را می‌‌‌توان به‌راحتی با استفاده از سیستم‌های ‌معاملاتی به‌صورت خودکار اجرا کرد؛ چراکه معمولا این استراتژی‌ها مبتنی بر برخی معیارهای تکنیکال مشخص شکل گرفته‌اند.

با این حال، اشکالاتی نیز در استفاده از اسکالپینگ به‌عنوان یک استراتژی معاملاتی وجود دارد. مهم‌تر از همه، اسکالپینگ در مقایسه با استراتژی‌های ‌دیگر شامل تعداد زیادی از معاملات است. باز کردن تعداد زیادی از معاملات با هزینه‌های ‌تراکنش بالا همراه است؛ چراکه شما در هر معامله کارمزد می‌‌‌پردازید. از طرف دیگر، در اسکالپینگ شما باید با ورود به تعداد زیادی از موقعیت‌های ‌معاملاتی سود کسب کنید. برای برخی معامله‌گران، نسبت ریسک به ریوارد برای کسب چنین سودهای کوچکی منطقی نیست. برخی از اسکالپرها روزانه ده‌ها یا صدها معامله انجام می‌‌‌دهند. اجرای این استراتژی به وقت زیاد و به سطح بالایی از تمرکز نیاز دارد. 

آیا اسکالپینگ برای تریدرهای مبتدی مناسب است؟

اسکالپینگ یک استراتژی معاملاتی است که در مدت زمان کوتاهی امکان کسب سود از مجموعه‌ای از معاملات را فراهم می‌‌‌کند. برای معامله‌گران تازه‌کار، این استراتژی معاملاتی پرریسک است؛ چراکه روند در نمودارهای کوتاه‌مدت متلاطم است (به‌اصطلاح به آن price noise effect گفته می‌شود). بنابراین به‌سختی قابل پیش‌بینی است. به اعتقاد برخی از تحلیل گران تکنیکال، معامله‌گران مبتدی باید پیش از پرداختن به استراتژی‌های ‌معاملاتی میان‌مدت و بلندمدت، اسکالپینگ را آموزش ببینند.

اسکالپینگ باعث افزایش تمرکز و سرعت عمل تریدرها می‌‌‌شود و در نتیجه به‌صورت عملی به آن‌ها کمک می‌‌‌کند که در موقعیت‌های ‌مختلف چگونه از پس چالش‌های ‌پیش روی خود برآیند. هنگام استفاده از اسکالپینگ باید تمرکز بسیار بالایی داشته باشید و هیجانات خود را کنترل کنید. اگر تئوری را درک کنید، این استراتژی یک شبیه‌ساز عالی برای تمرین مهارت‌های ‌مختلف تریدینگ است.

اسکالپینگ به‌عنوان یک استراتژی مکمل برای معامله‌گران بلندمدتی

معامله‌گران بلندمدتی می‌‌‌توانند از اسکالپینگ به‌عنوان یک استراتژی مکمل استفاده کنند. ساده‌ترین راه استفاده از آن در مواقعی است که بازار متلاطم است یا در محدوده کوچکی قفل شده است. زمانی که در تایم فریم بلندمدت‌ قیمت حرکتی ندارد، با رفتن به تایم فریم کوتاه‌مدت می‌توان روندهای واضح‌تری را دید. یک اسکالپر می‌‌‌تواند از این روندها برای کسب سود استفاده کند. رویکرد دیگر استفاده از استراتژی اسکالپینگ، رویکرد چتر (umbrella) نام دارد. این رویکرد به معامله‌گر کمک می‌‌‌کند تا حداکثر سود را از بازار کسب کند. معاملات چتری به روش زیر انجام می‌‌‌شود:

• یک معامله‌گر یک پوزیشن معاملاتی را در بازه زمانی طولانی‌مدت باز می‌‌‌کند
• درحالی‌که پوزیشن معاملاتی بلندمدت باز است، معامله‌گر تنظیمات جدید را در یک بازه زمانی کوتاه‌تر در جهت ترید اصلی اعمال می‌‌‌کند و با اصول اسکالپینگ وارد و خارج می‌‌‌شود

بر اساس تنظیمات خاصی، هر سیستم معاملاتی را می‌‌‌توان برای اهداف اسکالپینگ استفاده کرد. در این راستا می‌‌‌توان اسکالپینگ را نوعی روش مدیریت ریسک دانست. اساسا، هر معامله‌ای را می‌‌‌توان با کسب سود نزدیک به نسبت ریسک / ریوارد 1:1 به یک معامله اسکالپ تبدیل کرد. این بدان معنی است که میزان حد سود با میزان حد ضرر برابر خواهد بود.

به‌عنوان‌مثال اگر یک معامله‌گر به‌قصد اسکالپ وارد یک پوزیشن معاملاتی با قیمت 20 دلار و استاپ 19.9 دلار شود؛ ریسک معامله 0.1 دلار است. این به این معنا است که با نسبت ریسک به ریوارد 1:! حد سود آن معامله 20.1 دلار است. معاملات اسکالپ را می‌‌‌توان در هر دو طرف long و short انجام داد. الگوهای سنتی تریدینگ، مانند الگوهای فنجان یا مثلث‌ها را نیز می‌‌‌توان برای اسکالپینگ به کار برد.

برخورداری از دانش کافی در تحلیل تکنیکال؛ راه موفقیت در اسکالپینگ

اسکالپینگ یکی از استراتژی‌های ‌معاملاتی کوتاه‌مدتی است که در بازار فارکس و سایر بازارهای مالی به کار می‌‌‌رود. اسکالپینگ بیشتر در مواقعی که بازار رنج است و دارای روند صعودی یا نزولی نیست، کاربرد دارد. اما به‌طورکلی این استراتژی معاملاتی بسیار پرریسک می‌باشد. در هر صورت قبل از استفاده از این استراتژی معاملاتی بهتر است در یک حساب آزمایشی تریدیدنگ، آن را به اندازه کافی تمرین کنید و مهارت‌های ‌خود را تقویت نمایید. چراکه موفقیت در اسکالپینگ به‌طور مستقیم با مهارت شما در تحلیل تکنیکال ارتباط دارد.