تحلیل تکنیکال و فاندامنتال اونس جهانی (Gold)
August 24, 2023
تحلیل فاندامنتال و تکنیکال اونس جهانی (XAUUSD) - 19 آوریل 2024
- فضای بیم و هراس موجود در جامعه جهانی از مرحله‌ی بعدی تنش‌های میان ایران و اسرائیل موجب عملکرد با احتیاط و محافظه‌کارانه در مورد فلز زرد شده و اونس از زمان آخرین تحلیل ما در 10 آوریل تنها توانسته دو بار به صورت ضعیف اولین تارگت صعودی تحلیل 10 آوریل یعنی 2410.73 را تاچ کند که دومین بار همین امروز و پس از انتشار گزارش‌هایی مبنی بر حمله اسرائیل به اصفهان بوده است. با توجه به فضای رسانه‌ای سنگین پس از حمله اسرائیل به سفارت ایران در سوریه و از سوی دیگر بنا به تقاضای بانک‌های جهانی برای خرید طلا، اونس در طی هفته‌های اخیر صعودهای شارپی را تجربه کرده است. اکنون باید دید با توجه به واکنش شدید بازار در هفته‌های قبل آیا در روزهای آتی نیز می‌تواند چنین واکنشی ادامهدار باشد یا بازار ترجیح می‌دهد کمی به خود زمان دهد تا تصمیم معقول‌تری بگیرد.
- برای اینکه بهتر متوجه این پلن شوید کافیست در نمودار زیر به رفتار قابل تامل بازار در قبال اونس در زمان حمله روسیه به اوکراین توجه کنید. این حمله در 24 فوریه 2022 رخ داد. همانطور که در چارت طلا مشاهده می‌کنید، اونس در هفته‌های قبل از حمله روسیه به اوکراین چند هفته صعودی بود اما پس از آغاز جنگ تا اواخر اکتبر روند نزولی به خود گرفت. بعید نیست چنین اتفاقی در مورد تنش‌های ایران و اسرائیل نیز رخ دهد. پس لازم است سرمایه‌گذاران میان مدت به این نکته نیز توجه کرده و برای چنین سناریویی نیز پلن معاملاتی مناسبی در نظر بگیرند. گرچه در مجموع اونس در بلند مدت صعودی خواهد بود.
- درکوتاه مدت نیز تا زمانیکه خطر گسترش تنش‌ها به سایر مناطق همجوار به ظاهر وجود نداشته باشد و علنا کشورهای ثالثی نخواهند درگیر شوند، به احتمال بالا صعودهای اونس مقطعی خواهد بود.
از منظر تکنیکالی، در صورتیکه اونس بتواند بالای 2410.73 تثبیت بدهد، تارگت‌های بعدی آن فعلا عبارت خواهند بود از: 2530.73 و 2646.67 . در غیر این صورت هر بالایی به سمت 2410.73 یک فرصت فروش هر چند موقت به سمت تارگت‌های 2343.14، 2318.45 و با احتمال کمتر 2299.32 خواهد بود
تحلیل فاندامنتال و تکنیکال اونس جهانی (XAUUSD) - 10 آوریل 2024
- در تحلیل 27 مارس نیز اشاره کردیم که چگونه اونس جهانی جا برای رکورد شکنی بیشتر دارد. اونس همچنان در فتح قله‌های جدید است. از یک سو تشدید تنش‌های ژئوپلیتیک و از سوی دیگر تقاضا برای خرید فلز زرد به عنوان پناهگاه امن، بخصوص توسط بانک‌های بزرگ جهانی موجب شده اونس دیوانه‌وار به صعود خود ادامه دهد. امروز بازار منتظر نتایج یکی از بزرگترین داده‌های اقتصادی ماه یعنی نتایج تورمی مصرف‌کننده (CPI) است. همانطور که در تحلیل هفتگی
- به تفصیل شرح دادیم، پس از انتشار نتایج داغ گزارش NFP و تجدید نظر بازار در مورد انتظارات نرخ بهره از فدرال رزرو، اکنون نتایج تورم بخش مصرف کننده و نتایج تورم بخش تولید‌کننده (PPI) که فردا منتشر می‌شود، بیش از پیش حساسیت بازار را برانگیخته است.
در این ماه انتظار می‌رود شاخص بهای مصرف کننده هسته (Core CPI) در اشل ماهانه 0.3% و در اشل سالانه 3.7% باشد که نسبت به دوره مشابه قبل در هر دو اشل با کاهش 0.1 درصدی مواجه است. همچنین انتظار می‌رود شاخص بهای مصرف‌کننده‌ی اصلی در اشل سالانه با کاهش 0.1 درصدی نسبت به دوره قبل به 0.3% برسد و در اشل سالانه با افزایش 0.2 درصدی هدد 3.4% را ثبت کند. در بخش تورم تولید‌کننده نیز پیش‌بینی‌ها حاکی از کاهش نسبی در این حوزه است.
تورم چسبنده و داغ‌تر از انتظار در صورتی می‌تواند ترمز حرکت صعودی اونس را بکشد که کمی از شتاب ریسک‌های ژئوپلتیک و تقاضا برای فلز زرد کاهش یابد. در غیر این صورت هرگونه اصلاح اونس به سبب تورم داغ اصلاحی موقت خواهد بود. شدت این اصلاح نیز بستگی به شدت واکنش دلار و بازار سهام خواهد داشت. در صورتیکه دلار همانند روزهای اخیر واکنشی سردرگم و بلاتکلیف از خود نشان دهد، عملا اونس با کم تفاوتی از کنار تهدیدهای تورمی ایالات متحد عبور خواهد کرد.
از منظر تکنیکالی، در صورتیکه اونس بتواند بالای 2360.37 تثبیت بدهد، تارگت‌های بعدی آن عبارت خواهند بود از:
2410.73، 2530.73 و 2646.67 . در غیر این صورت هر بالایی به سمت 2360.37 یک فرصت فروش هر چند موقت به سمت تارگت‌های 2228.55 و 2179.67 خواهد بود.
تحلیل فاندامنتال و تکنیکال اونس جهانی (XAUUSD) - 27 مارس 2024
پس از آنکه نشست بانک‌های مرکزی بیشتر حوزه‌های اقتصادی مهم در هفته گذشته موجب نوسانات بسیار در بازار شد، شاهد جهش قابل توجه و رکورد شکنی جدید اونس بودیم به گونه‌ای که اونس تا محدوده‌ی 2222.82 پیش رفت. از مهم‌ترین دلایل رشد اونس می‌توانیم به تصمیم فدرال رزرو به سه کاهش نرخ بهره در سال 2024 علیرغم نشانه‌های اخیر مبنی بر افزایش مجدد تورم و ماندگاری بیش از انتظار آن اشاره کرد که در ادامه‌ی سال نیز می‌تواند به رشد بیشتر اونس دامن بزند.
از سوی دیگر به گفته اسکوشیا، خروج سرمایه از صندوق‌های قابل معامله در بورس طلا (ETF) که می‌تواند نشانه‌ای از عدم ورود گسترده سرمایه‌گذاران خرد به بازار تلقی شود و نیز حجم قراردادهای مضاربه‌ای در بازار COMEX با 222 هزار قرارداد، در سطح میانگین از سال 2018 قرار دارد و بسیار پایین‌تر از سقف سال 2020 است و می‌تواند نشانه‌ای باشد مبنی بر اینکه هنوز جا برای ورود سرمایه به بازار طلا وجود دارد و افزایش سفته‌بازی می‌تواند به رشد قیمت اونس دامن بزند.
از ابتدای این هفته نیز بازارها در تلاش برای یافتن جهت روشن بوده‌اند. این در حالی است که داده‌های ایالات متحده همچنان سیگنال‌های متضادی را ارائه می‌دهد. دیروز، اعتماد مصرف کننده دلسردکننده بود، زیرا هم نتایج مارس و هم نتایج تجدیدنظر شده فوریه به زیر 105 رسیدند. با این حال، سفارشات کالاهای بادوام قوی بود و فراتر از انتظارات منتشر شد. امشب سخنرانی کریس والر، از اعضای فدرال رزرو در مورد چشم انداز اقتصادی توجهات را به سمت خود جلب خواهد کرد. زیرا والر به طور کلی اغلب مواضع هاوکیش دارد، بنابراین برای بازار جالب است تا ببیند او چگونه به آخرین اطلاعات منتشر شده واکنش نشان می‌دهد. در ادامه نیز نتایج شاخص تورمی PCE که در روز جمعه منتشر خواهد شد، کلیدی‌ترین رویداد نوسان ساز این هفته است که می‌تواند نوسانات قابل توجهی در اونس و شاخص دلار ایجاد کند. در صورتیکه نتایج تورمی PCE گرمتر از انتظارات منتشر شود، می‌تواند موجب اصلاح رو به پایین بیشتر اونس و رشد دلار گردد.
از منظر تکنیکالی، همانطور که در تحلیل 13 مارس انتظار داشتیم، محدوده‌ی 2150 نقش حمایتی خود را به خوبی ایفا کرد و اونس تا نزدیکی تارگت دوم ما که 2248.57 بود نیز خود را رساند و توانست 2222.82 را تاچ کند. در ادامه، درصورتیکه اونس بتواند بالای 2188 ماندگار شود، بار دیگر به سمت تاچ مجدد 2223 و 2226 خواهد رفت. در صورت عبور از سد 2226 تارگت‌های بعدی اونس عبارتند از: 2250.23 و 2275.26. در صورتیکه 2188 نقش مقاومتی خود را خوب ایفا کند، هر بالایی به سمت این محدوده یک فرصت فروش به سمت تارگت‌های 2150 و 2146.05 خواهد بود. در صورت شکست این ناحیه‌ی حمایتی اصلاح اونس حداقل تا 2129.74 و 2124.56 ادامهدار خواهد بود.
کپی لینک
کپی شد!
